Probablemente podría usar CLR y una técnica similar a esta:
http://blogs.msdn.com/b/mattm/archive/2007/09/13/capture-print-messages-from-a-stored-procedure.aspx
Pero la mejor opción es probablemente EXEC en una tabla temporal que simplemente tiene una sola columna varchar:
http://msdn.microsoft.com /en-us/library/aa175921%28v=sql.80%29.aspx
